Dappradar報告：過山車二季度，Polygon超越以太坊

第二季度絕對是過山車，但總體而言，區塊鏈的積極趨勢仍在繼續。儘管加密市場暴跌，但使用者參與該行業的熱情依舊未減，尤其是DeFi和NFT。多鏈正規化等新趨勢似乎對整個網路產生了積極影響。

在區塊鏈行業中，競爭持續升溫。在第一季度，我們看到幣安智慧鏈 (BSC) 憑藉Pancakeswap等Dapps建立了地位，目前幣安正在尋求在NFT領域復刻DeFi成功的故事。

在第二季度裡，Polygon在採用率方面取得了更大的進步。Aave、Sushi、Curve和其他幾個以太坊DeFi Dapp現在已經擴充套件到Polygon，因此側鏈同比增長13000%也就不足為奇了。

以太坊本身仍然一如既往的重要。儘管ETH價格大幅下跌，但以太坊網路的TVL超過533億美元，比上一季度增長了1%。例如，Aave、Uniswap和Curve環比增長70.1%。

在NFT方面，儘管NBA Top Shot和Rarible（分別比上一季度的唯一活躍錢包數量下降-16.67%和-7.52%）等流行收藏品遇市場降溫，但以太坊的新NFT，例如Bored Ape Yacht Club (BAYC ) 和VeeFriends，仍受到了積極的歡迎。BAYC系列於4月底推出，僅6月就吸引了100多個UAW，平均每天的總銷售額接近4400萬美元。

從NFT產生額外價值的新方式已經到位。虛擬土地和遊戲內物品正在幫助NFT市場重回正軌。僅在第二季度，WAX的Alien Worlds和Ronin的Axie Infinity等賺取遊戲收入的遊戲各有超過25萬個唯一活躍錢包。

關鍵要點

Polygon以每日73000個唯一活躍錢包超過以太坊，比上一年增長13000%；同時2021年第二季度TVL超過40億美元。

在為倫敦升級做準備的同時，以太坊仍然是TVL中的頭部，價值超過530億美元。

PancakeSwap在6月份以213萬個唯一活躍錢包推動了BSC在DeFi領域的成功；TVL環比上升32.8%。

NFT空間似乎正在降溫，但深入的資料卻相反；唯一活躍錢包的銷售額和日均活躍錢包數量分別比上一季度增長了111.46%和151.89%。

Axie Infinity每天吸引超過4700個唯一活躍錢包，使用率環比增加360.61%；玩遊戲掙錢可能是大規模採用的關鍵。

遊戲探索DeFi的優勢，Mobox僅在6月就擁有超過22600個唯一活躍錢包，同時總交易量超過5700萬美元。

側鏈Polygon不僅在使用方面取得了巨大飛躍，而且還達到了新的重要的里程碑。該網路在2021年第二季度超越以太坊，每天有超過73000個唯一活躍錢包，這一數字同比飆升13000%，與上一季度相比增長了845%。

來源：DappRadar

BSC繼續保持強勁勢頭。在過去的六個月中，BSC增長了近2000%，達到每天超過39.4萬個唯一活躍錢包。WAX也保持積極趨勢，憑藉NFT和遊戲專案的支援下，WAX每天吸引了38.4萬個唯一活躍錢包，比上季度增長556%。

另一方面，以太坊在使用率方面略有退步。在本季度平均每天有超過7.1萬個唯一活躍錢包，比上一季度下降了17.4%。值得關注的事，隨著越來越多的Dapp似乎熱衷於追隨“Dapp遷移如何繼續塑造行業”這一趨勢。

高交易費用和低可擴充套件性等問題已經困擾業界很久了。為了解決這些問題，Aave、Sushi和Aavegotchi等主要DeFi和遊戲Dapp決定將其功能擴充套件到Polygon，這是這種情況的完美解決方案。

自從拓展至Polygon後，Aave的TVL僅在側鏈上就達到了21.1億美元。考慮到以太坊，這個數量佔總TVL的22.56%。Sushiswap也發生了類似的情況，其在Polygon中的TVL佔Sushiswap總TVL的20.4%。

雖然現在得出任何結論還為時過早，但 Polygon 為 DeFi 使用者提供了一種替代方案，可以以更有效的方式與 Aave 和 Sushi 等 dapp 進行互動。更實惠和更快的交易可能會導致整個區塊鏈發生顯著變化

雖然現在下結論還為時過早，但Polygon為DeFi使用者提供了一個替代方案，讓他們能夠以一種可能更有效的方式與Aave和Sushi等Dapp保持互動。更實惠、更快的交易可能會引發區塊鏈的顯著變化。

資料來源：DappRadar和DeFiLlama

資料來源：DappRadar和DeFiLlama

名單還在繼續，其他重要的以太坊DeFi參與者，如0x、Kyber和Curve已經整合或宣佈整合到Polygon生態系統中。0x API允許使用者跨整合源（如Aave和Sushi）提供流動性。另一方面，Kyber Network即將推出Rainmaker流動性計劃，該計劃將分發3000萬美元的KNC和MATIC代幣，可以透過在相應的Polygon池上進行質押來進一步複利。

雖然從技術方面來看，以太坊Dapp遷移到Polygon似乎更順利，但看到BSC原生Dapp轉向多鏈還是很有吸引力的。Apeswap和Beefy是與Polygon整合的最新專案，早期顯示出積極的結果。例如，Apeswap已經處理了來自11880個唯一活躍錢包的15.7萬多筆交易，在過去7天內產生了近8500萬美元的交易量。

不僅已整合的DeFi專案在Polygon蓬勃發展，Quickswap和Polycat Finance等原生Dapp也在快速發展。去中心化交易所Quickswap的TVL已達到10億美元，而Polycat Finance在過去30天內推動了超過36000個唯一活躍錢包。事實上，大約29%的TVL是由Polygon原生DeFi Dapps驅動的。

資料來源：DeFiLlama

以太坊最近面臨著相當大的挑戰。Polygon和BSC最近獲得了大部分媒體的關注，不可否認的是，Polygon本身透過吸引Aave和Curve等重要的Dapps阻礙了以太坊的DeFi主導地位。然而，就TVL而言，以太坊仍然是頂級區塊鏈。

資料來源：DappRadar、DeFiLlama和DeFistation.io

截至6月底，TVL已超過530億美元，以太坊仍控制著DeFi這一關鍵指標的60%以上。值得注意的是，五個DeFi Dapps（Uniswap、Aave、Curve、MakerDAO和Compound）佔據了以太坊TVL的62%。

在上述五個Dapp中，Curve的TVL增長最大，比上一季度增長了151%；佔以太坊TVL 15.61%的Uniswap增長62%，達到83億美元；MakerDAO的TVL比上一季度下降了21.4%，目前為56億美元。

來源：DappRadar

雖然現在提出真正的結論還為時過早，但Polygon無疑吸引了一部分以太坊的DeFi使用者；很明顯，DeFi Dapps在後者的生態系統中仍然表現積極。隨著更多DeFi Dapp有望擴充套件到Polygon或其他鏈，值得關注DeFi後續如何發展。

以太坊正在準備對其交易費用結構進行重大調整。即將到來的倫敦升級中包含的EIP-1559，以太坊將採用兩種型別的費用：“固定”費用將在每筆交易後銷燬，另一筆可選費用可以作為“小費”傳送給礦工以加速交易。

透過這種方式，Gas費將根據實時市場費率計算，而不是分配因競價而產生的可變費率。此外，由於此過程產生的費用將被銷燬，ETH供應量將減少，從而成為通貨緊縮資產。

隨著重要變化的臨近，以太坊的Gas費用處於一年來的最低水平。在第一季度，每筆交易的Gas價格浮動在175 GWEI左右，可能引發了一些DeFi協議向BSC和Polygon的遷移。而上個月，以太坊的Gas價格已經降至年內低點。

來源：Etherscan

一旦三個主要測試網（Roepsten、Goerli 和 Rinkeby）成功啟動，主網上的倫敦升級預計將在第三季度進行。隨著ETH變得通貨緊縮，資產變得稀缺，可能會推高資產價格。只有時間才能證明以太坊是否有能力重新奪回過去幾個月失去的主導地位。

BSC自2021年初以來表現就非常出色。儘管大規模清算導致Venus有1億美元的壞賬，但BSC的TVL環比增長39.5%，達到262億美元.

不過，該鏈的大部分成功都可以歸功於一個單一的Dapp。PancakeSwap僅在6月就吸引了超過213萬個唯一活躍錢包，在同一時間段內產生了超過8635億美元的收入。上個月，所有網路中使用最多的Dapp在TVL中平均超79億美元，環比增長32.8%。

來源：DappRadar

雖然Pancake已經在BSC生態系統的頭部專案，但無數有趣的專案也後來居上。就TVL而言，Venus是第二大BSC Dapp，價值25.4億美元。Autofarm、Pancake Bunny、BakerySwap和ApeSwap是BSC中最常用的Dapp。在6月，他們都能夠驅動超過50000個唯一活躍錢包。

這些Dapp中的功能可以跨專案甚至其他垂直領域進行組合，從而為BSC提供了一個非常完整和整合的生態系統。此外，Curve、1inch、Sushi和Cream等重要的DeFi Dapp完成了對BSC的擴充套件。

例如，Bakery是一家自動化做市商，可在其平臺上進行NFT交易，使用BAKE，使用者可以從獲得流動性獎勵，以及建立在市場上高度讚賞的獨特NFT。

總而言之，BSC的DeFi前景看起來很有希望。當前的趨勢可能表明，該鏈的價值主張在現階段並不是直接由TVL驅動。除了PancakeSwap，BSC的專案鎖定的總價值並不驚人。然而，BSC原生Dapp的廣泛使用值得關注。重要的是，所涉及的Dapp需要避免發生諸如Venus清算或Garuda漏洞之類的錯誤，才能保持健康和可信賴的生態系統。

雖然DeFi Dapps繼續在BSC網路中表現出強勁動力，但幣安仍然選擇推出NFT市場，對整個行業來說是一個重大事件。幣安曾涉及過NFT，例如在BakerySwap中的DeFi收藏品，其售價高達45.8萬美元。

來源：BakerySwap NFT Marketplace

Binance Marketplace旨在以低費用和高速度激勵創作者和交易者。傳奇人物薩爾瓦多·達利 (Salvador Dali) 和安迪·沃霍爾 (Andy Warhol) 的數字化藝術品是首批宣佈的產品系列，還有更多專案即將推出。專業電子競技團隊OG Esports已經宣佈了其NFT系列產品。Binance Marketplace在接下來的幾個月裡絕對值得關注，尤其是當他們推出藝術、遊戲、音樂等其他專案時。但在銷量和交易者方面，幣安與以太坊、WAX和FLOW等NFT領導者仍有距離。

根據谷歌趨勢，3 月份達到頂峰的NFT狂熱似乎已經結束。最新趨勢表明，上一季度末NFT產生的興奮情緒正在降溫，雖然加密價格等外部因素似乎削弱了該行業的估值，但深入分析顯示出不同的結果。

資料來源：谷歌趨勢

某些協議的NFT銷量比上個季度有所下降。比如，以NBA Top Shot為主的Flow，使用者和成交量繼續下滑，環比分別下降16.62%和66.87%。儘管籃球收藏仍然以平均每天超過20000名的交易者在NFT領域領先，但距離其年初的峰值還很遠。希望技術和使用者體驗的改進將有助於扭轉負面趨勢。

來源：DappRadar

另一個例子是CryptoPunks，到上個季度末，以太坊的收藏交易額超過9500萬美元，在6月暴跌至僅1600萬美元。儘管如此，Punks銷售通常是最有價值的，作為一個引人注目的收藏品被整合。

來源：DappRadar

根據最新的銷售情況，那些為所有者提供附加值或效用的NFT似乎正在獲得動力。解鎖DeFi功能的虛擬土地和NFT正迅速受到重視。Metaverse、玩遊戲和GameFi的遊戲化的上限比以往任何時候都高。

雖然銷量似乎有所下降，但銷量和唯一錢包的數量都表明情況並非如此。與第一季度相比，銷量飆升了111.46%，而唯一錢包的日均數量也增加了151.86%，觸達更多人是大規模採用的途徑。以Axie Infinity為首的賺取遊戲是這一激增的關鍵驅動力，在過去30天內擁有超過62000個唯一錢包，似乎更廣泛更主流的受眾終於到來了。

資料來源：谷歌趨勢

就交易量而言，Axie Infinity在Dapp排名中名列前茅。受Pokemon啟發的Dapp的交易量達到了8410萬美元，比2021年第一季度增長769%。此外，Axie比上一季度增長了360.61%，達到每天超過4700多唯一鏈上使用者。這些結果背後的主要驅動力是轉向以太坊的側鏈Ronin，它允許使用者與Axie universe無Gas互動。此外，根據Axie Infinity的應用程式資料，遊戲本身每日已經達到了29.5萬名玩家。

來源：DappRadar

此外，Axie市場也受益於Axie的活動。事實上，它在數量上落後於OpenSea，反映了該遊戲獲得的巨大人氣。Axie市場在過去30天內交易了1.085億美元（環比增長314.07%）。

Metaverse遊戲的吸引力可以成為尋求大規模採用的重要催化劑。上一節只是詳細介紹了Axie目前作為一款賺錢遊戲的成功，來自其他協議的遊戲Dapp並沒有落後。

在下面的體積視覺化中，WAX可以做出巨大的改進。其中大部分是由Alien Worlds直接驅動的，這是一個創新的DeFi Metaverse，將獨特的NFT和代幣與遊戲體驗相結合，同時增強了Atomic Market等WAX自己的市場。

Alien Worlds透過將DeFi功能與遊戲內收藏品相結合，不斷增加其數量。Metaverse中的NFT包括虛擬土地（在不同的遊戲星球中），它可以向所有者提供遊戲內挖礦過程產生的費用。此外，Dapp的治理令牌TLM可用於對遊戲變更提案進行質押和投票，但也需要購買和改進遊戲物品。

目前，Alien Worlds在第二季度以超過22.5萬個UAW領先所有遊戲Dapp使用者，比上一季度增長1087%，在所有遊戲Dapp中居領先地位，總銷售額1380萬美元，環比增長1397%。

來源：DappRadar

積極的遊戲趨勢擴充套件到其他區塊鏈，如EOS和Polygon。EOS鏈上的Upland在使用量和數量方面有所提升。虛擬財產交易遊戲成功將唯一活躍錢包增加了46.68%，在第二季度末達到了24375個唯一使用者。

來源：DappRadar

Aavegotchi去年3月從以太坊切換到Polygon，顯示出積極的結果。儘管與3月份的峰值相比，唯一活躍錢包數量下降了22.45%，但下一個擴充套件將是Gotchiverse Realm的推出，這是一個數字元宇宙世界。隨著額外遊戲機制的增加，比如迷你遊戲，預計畫素化的鬼魂會在未來幾個月吸引更多使用者。

來源：DappRadar

隨著區塊鏈的激增，可以實現更快更便宜的交易，去中心化遊戲可以透過金融功能進行升級，以建立獨特的生態系統。GameFi結合了DeFi、遊戲和NFT的特點，創造了一個產生被動收入的娛樂性選擇。此外，GameFi Dapps允許玩家完全控制他們的遊戲內資產，以便以不同的方式使用它們。

BSC的Mobox是公認的GameFi參考物件。它允許使用者質押LP代幣或穩定幣，以獲得稱為KEY的收益農業代幣形式的獎勵，KEY可用於解鎖NFT，NFT可用作MOBOX平臺中的遊戲角色或Staking資產。

來源：DappRadar

Mobox吸引了超過22600個唯一活躍錢包，僅在6月份就產生了超過5700萬美元的總交易量。現在下結論還為時過早，但未來似乎是光明的。如果類似的專案可以複製Mobox的成功，那麼幾個月後這個行業可能會完全不同。

如前幾節所述，使用者希望最佳化其數字資產的價值。儘管如此，現有收藏仍然是對NFT需求的強勁趨勢。事實上，在本季度的每個月中，至少有兩個Crypto Punks或Meebits位居銷量前5名。

儘管以太坊市場OpenSea的交易量環比下降了47%，但趨勢似乎正在逆轉。按月計算，交易者和交易量分別增長46.24%和5.32%，這是令人鼓舞的跡象。

新的令人耳目一新的收藏品，如以太坊的Bored Ape Yacht Club (BAYC)、Punks Comics和VeeFriends可能是收藏品市場最新的幕後推手。BAYC在過去30天內涉及3500個錢包的銷售額達到了4010萬美元。

來源：DappRadar

還值得注意的是，CryptoPunks和BAYC所有者即將獲得獎勵。RTFKT平臺已經為Punk所有者提供了現實生活中的運動鞋。該平臺期待與其他專案重複這一行為，並用現實生活中的服裝激勵收藏家，該計劃確實賦予了當前藏品更多的興趣。

總而言之，以太坊收藏品正在順利地將自己確立為備受矚目的收藏品。但也許更重要的是，他們正在尋找一種方法，在保留數字化身的同時，在現實世界中產生額外的效用。

儘管DeFi和NFT場景目前集中於數量有限的協議之上，但其他幾個智慧合約區塊鏈正在準備各自的生態系統進入競爭，其中一些值得一看。

Algorand

Algorand的純粹的權益證明機制PPoS允許網路交易超過1000 TPS，已經宣佈Balancer將成為Algorand的第一個自動做市商，為DeFi在Algorand網路中的應用鋪平了道路。在NFT方面，Algorand旨在成為驗證區塊鏈中數字身份的可靠來源，一個有趣的NFT用例，尚未成為主流。

Cardano

根據PoolTool的資料，Cardano擁有來自667456個唯一活躍錢包的超過310億美元的ADA質押。有人可能會認為，當DeFi在這條區塊鏈上全面執行時，資金將從Staking池流向DeFi工具。但是，ADA持有者將能夠在使用ADA提供流動性的同時獲得staking獎勵。這只是Cardano如何進入整個DeFi生態系統的一個例子。Cardano目前正處於其路線圖的中間位置，但是當一切都完畢後，這條鏈肯定是值得考慮的。

Polkadot

Polkadot是業內最複雜的生態系統之一，它由許多稱為平行鏈的自治網路組成，這些網路連線到稱為中繼鏈的主區塊鏈。雖然Polkadot的路線圖目前正在進行中，但數百個專案已經在網路之上構建，旨在建立新一代DeFi專案。

Solana

與Polygon情況類似，Solana是為數不多的能夠抵禦加密貨幣價格下跌的協議之一。Solana預計將處理大約5萬TPS，更有趣的是，網路速度也適用於其智慧合約，使該網路成為業內最快的智慧合約區塊鏈。隨著多鏈正規化處於最佳狀態，並且在Solana之上構建了250多個專案，DeFi領域可能會走向另一個重大轉變。

Tezos

Tezos具有三個使其獨一無二的特徵。避免分叉的鏈上治理；流動性權益證明，讓權益持有者和委託人能夠靈活地結合使用Tezos代幣的不同方式；增強區塊鏈的安全性的可正式驗證的智慧合約。總體而言，Tezos是作為安全有效的金融生態系統的推動者而建立的，在未來幾個月內，值得關注Tezos NFT市場Hic Et Nunc的表現。

DeFi和NFT正在蓬勃發展，而加密貨幣則沒有大幅增長。透過以吸引更多使用者的方式混合不同的元件，這兩個垂直行業都在區塊鏈行業中找到了健康的平衡。

接下來的幾個月對以太坊來說很重要。BSC和Polygon今年都取得了長足的進步，BSC的PancakeSwap是上個月最常用的Dapp，Polygon現在感覺是以太坊事實上的側鏈解決方案。隨著DeFi生態系統的整合，倫敦升級將有何影響值得關注。

關於NFT領域，雖然交易量下降帶來了負面看法，但銷售額和唯一活躍錢包等重要指標卻恰恰相反。雖然像Axie Infinity和新的GameFi Dapps這樣的賺錢遊戲越來越受歡迎，但像BAYC和VeeFriends這樣的創新系列正在為這個空間提供令人耳目一新的設計。此外，唯一活躍錢包等關鍵指標可能表明我們正朝著大規模採用的方向發展。

根據銀保監會等五部門釋出的《關於防範以“虛擬貨幣”“區塊鏈”名義進行非法集資的風險提示》，請大家樹立正確的投資理念，提高風險防範意識。